В основе деятельности фонда Stock Following® находится инвестиционный процесс – набор рутинных операций, выполняемых для достижения стратегической цели текущей итерации инвестиционного проекта.
Фазы инвестиционного процесса
Инвестиционный процесс Stock Following® состоит их трёх фаз.
| Фаза №1 «Фонд в тестовом режиме» | Фаза №2 «Установка позиций» | Фаза №3 «Полное погружение» |
| Целью первой фазы является тестирование инвестиционного процесса и инфраструктуры с тем, чтобы убедится, что инвестиционная система функционирует так, как запланировано. На этой фазе, в срок от двух до четырех недель, стратегия фонда исполняется «на бумаге», без использования реального капитала. | На второй фазе происходит установка позиций с постепенным увеличением инвестиционного портфеля с 0% до 100%. Цель – никогда не рисковать более 1.5-2% капитала фонда, используя «бумажная прибыль» в качестве страховки, и рискуя только в момент установки начальной позиции. | Третья фаза начинается в момент установки 100% позиций, и продолжается до завершения процесса при переходе к следующей итерации. |
| 15-30 дней | 1.5-2 мес. | 12+ мес. |
Структура процесса
Инвестиционный процесс Stock Following® объединяет исполнение стратегии фонда, спекулятивных игр, и вспомогательных видов деятельности, таких как STF.D (разработка), STF.S (безопасность) и STF.M (медиа).
Подчиненные процессы
Процесс STF.Outlook
Процесс подготовки (отработки) STF.Training
Важность инфраструктуры
Поскольку от исполнения процесса напрямую зависит возможность достижения целей фонда, офис (то есть инфраструктура) создается ещё до первой фазы процесса, и пересматривается в начале каждой последующей итерации инвестиционного проекта.